Mô hình quỹ mở ưu việt

Trong bối cảnh lãi suất tiết kiệm của hệ thống ngân hàng đang đứng ở mức khá thấp như hiện nay, việc tìm các kênh đầu tư mang lại suất sinh lợi tốt là bài toán hóc búa đối với các nhà đầu tư, đặc biệt là những người chưa có nhiều kinh nghiệm trên lĩnh vực tài chính.

Đáp ứng được nhu cầu đó, Quỹ đầu tư trái phiếu Bảo Thịnh (VFF) đã ra đời vào 2013 và phần nào chứng tỏ được tính ưu việt của mô hình quỹ mở đầu tiên tại Việt Nam.

Sau gần 2 năm hoạt động, tỉ lệ tăng trưởng của quỹ là 16,45% tính từ ngày thành lập quỹ. Nếu tính riêng năm 2014 thì tỉ lệ này là 15,8%. Kết quả này nếu so với lãi suất tiết kiệm một năm của một số ngân hàng như Vietcombank chỉ khoảng 6%-7% thì rõ ràng, quỹ đầu tư Bảo Thịnh đang mang lại suất sinh lợi vượt trội.

Kết quả ấn tượng này là nhờ vào cơ cấu hoạt động hiệu quả của quỹ. Quỹ đầu tư trái phiếu Bảo Thịnh được quản lí bởi Công ty quản lí quỹ VinaWealth - thành viên của công ty quản lí quỹ lớn nhất Việt Nam hiện nay VinaCapital.

Quỹ trái phiếu Bảo Thịnh được tổ chức theo dạng quỹ mở, tức có thể đáp ứng được yêu cầu rút vốn một phần hay toàn bộ của nhà đầu tư một cách linh hoạt. Quỹ được quản lí bội đội ngũ chuyên viên đầu tư giàu kinh nghiệm trong và ngoài nước về quản lí danh mục đầu tư, đồng thời quỹ cũng nhận được sự hỗ trợ của độ ngũ chuyêngia đến từ VinaCapital để đưa ra những quyết định kịp thời và hiệu quả, theo sát diễn biến của thị trường và nền kinh tế Việt Nam.

Ngân hàng giám sát của quỹ là HSBC Việt Nam. Quỹ trái phiếu Bảo Thịnh luôn đảm bảo tính minh bạch với những thông tin hoạt động được cung cấp kịp thời đến mọi nhà đầu tư. Mục tiêu hoạt động của quỹ là tạo ra lợi nhuận cao hơn mức lãi suất huy động 12 tháng của Vietcombank.

VFF là dạng quỹ mở, đầu tư chủ yếu vào trái phiếu chính phủ.

Lợi nhuận ổn định, rủi ro thấp

Để để bảo sự dung hòa giữa tăng trưởng nhanh và ổn định, quỹ Bảo Thịnh dành đến 80% tổng giá trị của quỹ để đầu tư vào trái phiếu Chính phủ trái phiếu được Chính phủ bảo lãnh, chứng từ có giá, trái phiếu doanh nghiệp có cơ cấu tài chính lành mạnh. Ngoài ra, quỹ luôn duy trì ít nhất 5% tài sản dưới dạng tiền mặt để đáp ứng nhu cầu về thanh khoản. Phần tài sản còn lại được phân bổ vào các kênh đầu tư khác có tiềm năng tăng trưởng cao như cổ phiếu niêm yết.

Bên cạnh đó, việc huy động vốn từ các cá nhân nhỏ lẻ để từ đó thực hiện các thương vụ đầu tư có quy mô lớn đã nâng cao hiệu quả và quy mô lợi nhuận cho quỹ. Và cuối cùng mọi nhà đầu tư vào Bảo Thịnh đều được hưởng lợi. Bà Nguyễn Thị Xuân Dung, Giám đốc Quỹ Đầu tư trái phiếu Bảo thịnh- VinaWealth chia sẻ: “Quỹ mở trái phiếu VFF có lợi nhuận ổn định và rủi ro đầu tư thấp nhờ vào phần lớn tài sản được đầu tư vào trái phiếu chính phủ, trái phiếu chính phủ bảo lãnh và các tài sản thu nhập cố định khác được phát hành bởi các định chế tài chính hàng đầu tại Việt Nam. Tuy có xu hướng tăng trưởng ổn định ở mức vừa phải nhưng Quỹ trái phiếu VFF lại là công cụ đầu tư an toàn, hiệu quả và rất phù hợp đối với nhà đầu tư có nhu cầu đa dạng hóa danh mục, nhà đầu tư có kế hoạch tài chính trong trung và dài hạn, bao gồm cả các kế hoạch hưu trí. Bên cạnh đó, chiến lược đầu tư năng động, nắm bắt các cơ hội đầu tư và bám sát diễn biến thị trường của quỹ VFF sẽ giúp duy trì lợi nhuận đầu tư khả quan xuyên suốt quá trình hoạt động của quỹ”.

Trong điều kiện tình hình kinh tế diễn biến tích cực như hiện nay (tăng trưởng kinh tế đạt 6.28%, tăng trưởng tín dụng đạt 5,78% sau 6 tháng đầu năm 2015) và mặt bằng lãi suất có xu hướng tăng nhẹ trở lại, nhà đâu tư được khuyến khích nên tiếp tục phân bổ một phần giá trị đầu tư vào quỹ mở trái phiếu nhằm nắm bắt các cơ hội gia tăng lợi nhuận và thặng dư vốn đầu tư. Thời gian đầu tư khuyến nghị vào quỹ mở trái phiếu trong điều kiện kinh tế như hiện nay là từ 1 đến 3 năm.